最近在弄钱的事，那就聊聊跟钱相关的一些知识吧。
债权融资包括发行债券、银行贷款，供应链金融以及非银行金融机构融资等，其中最为大家所熟知的就是银行贷款，同时这也是企业最主要的债务融资渠道，那就从银行贷款聊起吧。
银行贷款的融资方式多种多样，贷款根据用途来分，有流动资金贷款和固定资产/项目贷款；根据担保方式来分，可分为信用贷款和抵押/质押贷款。
我们撇开特殊的情况，先说普遍情况，企业贷款同样遵循金字塔原则。
处于金字塔的顶端的是业务规模大，盈利能力好，现金流好的大型企业，也是银行最喜欢的类型，这类企业基本上不缺融资路径，可获得的金融工具种类、融资方式也多样化，这个阶段的企业在融资时更关心资金成本是否足够低，附加值是否足够高。同样银行也喜欢把钱借给这些企业。
接下来就是处于金字塔中间的中型企业，营收规模上亿，盈利能力还行，处在扩张阶段，规模扩大意味着需要更多的资金投入业务，以及与之配套的人员，办公场地等经营活动，现金流一般处于紧张短缺的状态，这个阶段的企业对金融工具的需求最为迫切突出，但是这个阶段发展存在不确定性，扩张得好更上一个台阶，往中大型企业发展了，发展不好就亏损，现金流会断裂，还不起贷款，所以银行对这类企业的态度就比较的中性，不会偏爱，也不会拒绝。一切按照流程和风控要求来，这类型的企业贷款就很有技巧了，大家一定要去理解银行的风控规则，以及不同银行不同时期对不同行业的偏好，不要盲目去撒网，碰见一个银行被忽悠几句就开个户，还在洽谈阶段就授权银行查征信，最后贷款又没做下来，不仅浪费企业时间，也使企业的征信受损，同时还增加了同行其他支行的进入难度。
我曾经待过的一个企业，年规模1-2亿，在我没去之前，都是各种小额信用贷款，一般都是两三百万的普惠贷款，还有很多家银行，这种贷款操作最容易让企业处在融资的弱势地位，拉不起来企业的综合信用。这个时候需要财务负责人对这个企业的融资能力有个初步的认识，这个认识来自于对金融机构的规则的熟悉和经验判断。这里有个小常识，一般企业的资产负债率不能高于80%，高于这个比例基本上债权融资的空间就很小了。根据我对这个企业整体情况以及所处行业来看，1000万是单个银行能接受的贷款额度，接下来就是去找偏好这类企业的银行机构，一般大行的风险承受能力会比小行高，所以要达到这个额度，找大行成功的概率会比小行高，接下来就是撒网，撒网后和有意向的银行沟通，在沟通的过程中就能基本判断这个能不能合作成功，这就是做多了对这个行业熟悉了以后的直觉。一般第一家难度比较大，但是做下来以后，第二家第三家也就是水到渠成的事情了，不过企业的贷款规模都是有上限的，一般以3-5家为宜。贷款下来贷后管理也要跟上，为下一次续贷打好基础。
在做这个事情的时候有很多中介也在服务公司，各种打包票，能做到多少多少额度，要企业的授权。这里有个需要注意的小细节，中介其实不是给企业的加分项，大部分时候是减分项，一般一个有能力的企业，都是有自己的财务团队，有独立的融资能力不需要中介机构的。而且中介也都是拿着材料去银行甚至是同业间撒网，如果控制不住范围，企业的口碑就会变差，会变成“网红”企业，这也就是向市场上释放了这个公司缺钱的信号，大部分同业信息都是互通的，故而会传递极其负向的信号，认为这个企业太缺钱了，这是风险信号，会增加企业融资的难度，甚至是断了融资的这条路，所以企业融资能不找中介最好不要找。企业建立好的信用口碑需要日积月累，毁口碑只需要一瞬间。
处于金字塔底部的小微企业基本上就没有多少技巧，就是普惠贷款，每个银行都有普惠贷款，跟纳税规模、法人征信强相关。
银行是风险厌恶型的盈利机构，跟银行打交道要明白银行的风控框架，核心就是确保公司有偿还贷款的能力，自有一套相对来说比较成熟的流程路径，同时也是个需要经验积累的活，需要关注大量的细节，公司规模、企业资质、企业核心竞争力、业务发展阶段、客户供应商情况、盈利能力、税务情况、员工情况、融资情况、企业实控人个人资产能力等等都是银行关注的重点。
一定规模的企业就开始有独立的融资部门了，这也是财务同事的一个细分专业领域，相对来说，这个领域的人才不太多，当然综合要求也就较高，当然薪酬水平也就比常规的岗位要高不少。
财务这条路，走到最后拼的都是综合素质。其实所有岗位都是销售自己，把自己卖出去，卖个好价钱。
以我喜欢的一句话结尾吧:我们可以选择退出战场，但是在战场的每一分钟都要战斗。
